עולם הפיננסים נמצא בשינוי מתמיד, ו-DeFi הוא אחד החידושים האחרונים בשוק החופשי. DeFi הוא קיצור של המילים Decentralized Finance (מימון מבוזר). זהו מערך של שירותים ציבוריים להפצת כסף, מניות וניירות ערך. המאפיין העיקרי של DeFi הוא שכל מי שמשתמש במטבעות קריפטוגרפיים יכול להיכנס לשירות, בניגוד לבורסות ולשווקים פיננסיים מרכזיים. האם אתם רוצים לדעת איך זה עובד?
קרא את הביקורת שמספרת לך על הדברים הבאים:
- מהי המטרה של DeFi
- מה המשמעות של מימון מבוזר?
- איך DeFi מאפשר לנו לעבוד עם מטבעות קריפטוגרפיים
- סיכונים של שירותים פיננסיים משותפים
- סעיף שאלות נפוצות
מדוע קיימת מערכת של מימון מבוזר?
DeFi היא דרך חדשה יחסית לעבוד עם כסף, מאז שהפרויקטים הראשונים של DeFi להפעלה עם מטבע הקריפטו אתריום הופיעו בשנת 2017. מטרתם של מוצרים אלה היא לתת למשתמשים את החופש לבחור את המערכת הפיננסית. ביזור במחזור הכספי משמעות הדבר היא שאין מרכז מנהל השולט במחזור ובפעולות המשתמשים. בעבודה עם DeFi, כל אחד יכול ליצור בורסות, חברות אשראי ומערכות אחרות הפועלות באופן עצמאי ללא שליטה חיצונית מצד המדינה או הבנק המרכזי.
DeFi קיים בניגוד ל-CeFi. כפי שניתן לנחש, מדובר בשירותים פיננסיים מרכזיים. מוסדות גדולים שהתפתחו בתהליך של שווי שוק מראים את חוסר היעילות שלהם. CeFi אינו רווחי לצרכנים בשל העמלות הגבוהות. מצד שני, יש לו היררכיה גדולה של מנהלים, ומערכת מתווכים זו מייצרת שחיתות ומעילה על ידי צד שלישי. ניסיון לשלוט באופן מוחלט מוביל לחוסר שליטה. התוצאה היא בזבוז כסף. האם אתה רוצה לדעת כיצד לנהל את שרשרת המימון בעצמך? המשך לקרוא!
איך DeFi עובד
הבסיס הפיננסי של DeFi הוא מטבע קריפטוגרפי מכיוון שכסף מסוג זה אינו נשלט על ידי הממשלה או תאגיד גדול בודד. מטבעות קריפטוגרפיים, בין אם אתריום או ביטקוין, מסתובב בחופשיות ברחבי העולם. די בכך שהמשתמש יהיה בעל חיבור אינטרנט יציב כדי להשתמש במטבע הקריפטוגרפי כמטבע אישי, ו-DeFi מאפשר לך להפיק ממנו יותר.
עם זאת, הכסף אינו קיים במנותק משאר המגזרים העיקריים בשוק. המטבע הדיגיטלי אינו יוצא מן הכלל. אנשים לא רק מעבירים כסף זה לזה, אלא גם רוצים למכור את הכסף באותה מערכת חופשית – ללא מתווכים וגורם מפקח. אנשים רוצים לקנות מניות של מוסדות פיננסיים ולשחק בבורסה בתנאים חופשיים. לשם כך נועד ה-DeFi. בדיוק כפי שהמטבע הקריפטוגרפי מבזר את הפיננסים, ה-DeFi מבזר את כל המערכת הפיננסית כדי לאפשר למשתמשים לשלוח כסף באמצעות עסקאות ישירות.
DeFi מבוסס על שלושה היבטים עיקריים, הם תכנות, מטבעות קריפטוגרפיים יציבים ודרכי הפעלתם. בהמשך, תלמדו כיצד מערכות אלה פועלות יחד, מהו כסף לגו ומהם היתרונות שהמשתמש מקבל מהערך הנעול ב-DeFi.
רקע בתכנות
כדי לפתח DeFi חינמי, היוצר צריך לעמוד בתנאים התוכנתיים ובנתונים הנדרשים. אי אפשר להפעיל מחזור פיננסי מבוזר ללא מרכז על אף פלטפורמה, ולכן נדרשת תשתית מיוחדת לפיתוח המוצר. זהו הישג גדול שכיום כבר אין צורך ליצור תוכנית מאפס, שכן הטכנולוגיות מציעות שירותי הלוואה ואפליקציות לפיתוח עצמי של תוכנה.
אתריום היא אחת מפלטפורמות הנחיתה הללו, שבהן ניתן ליצור חוזים חכמים לניהול אוטומטי של שירותים פיננסיים מסוגים שונים. חוזים חכמים הם קוד אוטומטי המפעיל מערכת לניהול והפצה של מטבעות קריפטוגרפיים. במקום הבוס והמנהלים שעשויים להיות מעוניינים בהתפתחות מסוימת של מחזור פיננסי, ב-Ethereum יש קוד עצמאי. לאחר שיצרתם חוזה חכם והשלמתם את פיתוח המוצר, אתם כבר לא מתערבים בעולם הזה. המשתמשים מנהלים את כספם באמצעות DeFi על פי כללים שנקבעו מראש ואינם ניתנים לשינוי. אתריום הוא הבסיס ליצירת שירותים פיננסיים מבוזרים כגון שווקים, בורסות וחברות ביטוח.
מטבע יציב
חלק זה עוסק בבחירת המטבע הדיגיטלי המתאים לשימוש בשירות פיננסי מבוזר. ברור שאם אין מנהל בשירות שלנו, אז כל בקרת האבטחה ואיכות השירות מוטלת על החוזים החכמים והבלוקצ'יין. לא פחות חשוב שהמטבע הקריפטוגרפי המשמש ב-DeFi:
- א) מתאים לקוד האוטומטי שלך
- ב) יש לו תכנות מורכב למדי
- ג) יש לו ערך יציב.
המטבעות הקריפטוגרפיים הנפוצים ביותר אינם מתאימים לשימוש ב-DeFi. הדבר הראשון שעולה בראש הוא ביטקוין. הכסף הדיגיטלי הזה הוא מבוזר, אך התכנות של פרוטוקולי הביטקוין הוא פשוט מדי. לפיכך, נתוני תוכנית הביטקוין אינם תואמים לאת'ריום. במילים פשוטות, כאשר משתמשים בביטקוין, לא ניתן לפתח חוזים חכמים בתוך פלטפורמות הלוואה כמו DeFi.
זה הגיוני לחשוב על האתר, אשר, כמובן, מתאים לאתריום. החיסרון של ETH הוא שהוא די תנודתי. עסקה אמינה אפשרית רק עם נכסי קריפטו יציבים יותר. ב-Defi, בלוקצ'יין המשתמש ב-ETH הוא אפשרי מבחינה טכנית, אך אינו אמין מספיק עבור מספר רב של משתמשים הבטוחים בטוהר של כל עסקה. לפיכך, בלוקצ'יין אתריום, כמו גם בלוקצ'יין ביטקוין, אינם האופציה הטובה ביותר עבור DeFi. מה שנדרש לבלוקצ'יין טהור ונצחי הוא מטבע יציב.
כסף קריפטוגרפי הוא אמין כאשר ערכו קשור לערך של נכסים אמיתיים, כלומר מטבע אמיתי – לדוגמה, דולר אמריקאי. בנוסף, הוא חייב להיות משולב עם יישומים כדי שהשירותים הפיננסיים יפעלו. היכן ניתן להשיג מטבע יציב מתאים? ובכן, יש לנו חדשות טובות – שמו הוא DAI! לשימוש בפלטפורמת DeFi, אנו ממליצים להשתמש במטבע היציב DAI המקושר למימון אמיתי. קישור זה הוא פשוט וברור מאוד, מכיוון ש-1 DAI שווה ל-1 דולר אמריקאי. היציבות של מטבע דיגיטלי זה טמונה בקורלציה העקיפה שלו עם המטבע האמיתי. בעוד שמטבעות אחרים קשורים ישירות לנכסים אמיתיים, בין ה-DAI לדולר האמריקאי קיים בטחונות קריפטוגרפיים. פיקדונות אלה פתוחים לעיון הציבור בפלטפורמת Ethereum.
הביטוי העקיף של ה-DAI בדולר האמריקאי מבטיח את יציבות המטבע הזה. כדי להתחיל, תוכלו להשתמש ב-ETH כבטוחה או פשוט לקנות DAI ישירות. המהות של החוזים החכמים המתווכים היא שגם אם מחיר האת'ריום יהפוך לתנודתי מאוד, ערכם של האת'רים הנעולים בתמיכת ה-DAI יישאר ככל הנראה זהה הודות לשעבוד. בזכות הבלוקצ'יין הזה, ה-DAI/ETH עדיף כעת על הביטקוין לעבודה ב-DeFi.
אז, מה היתרונות של DAI? מבחינה טכנית, מטבע זה פועל כחוזים חכמים בפלטפורמת אתריום, מה שמבטיח את תאימותו ל-DeFi. ההגנה על ה-DAI מפני עלייה חדה במחירים הופכת את הכסף הדיגיטלי הזה לאופציה אידיאלית עבור DeFi. נראה כי מבין כל הפרויקטים של כסף דיגיטלי, אף אחד לא מתאים יותר למחזור של מימון מבוזר.
שיטת המרת מטבע
כדי שכל זה יעבוד, אתה צריך יישומים אמינים כדי להשתמש בפרוטוקול בצורה נכונה. ישנם כמה שירותים להמחזור חופשי של כסף דיגיטלי במימון מבוזר. המערכת מציעה חוזים, ואז הצרכנים משתמשים באסימונים ומתחילים בתהליך של מחזור כספים בלתי מבוקר. פרוטוקולים אלה מאפשרים למשתמשים להפעיל נכסים דיגיטליים, כלומר למכור, לקנות, להחליף ו סחר במטבעות קריפטוגרפיים. אז, מהן האפשרויות העומדות בפני מי שרוצה להשתמש בהצלחה ב-DeFi?
DEX
A בורסה מבוזרת, או DEX בקיצור, מאפשר לך למשוך ולהפקיד כסף בקלות ב-DeFi. מבחינה טכנית, הבורסה היא שרשרת של חוזים חכמים. לחוזים חכמים אלה יש פונקציות של ויסות ובקרה על מחזור המטבעות הקריפטוגרפיים. כך, החוזים מחליפים את כל היררכיית הניהול שהופכת את העסקים לקשים כל כך. פרוטוקולי DEX מבוססים על פלטפורמת Ethereum. זה מבטיח מחזור כספים מבוזר ואמין, כמו גם הרמוניה עם ה-DAI. אתה יכול להשתמש בכל מכשיר ואסימונים מספיק חזקים כדי להפעיל את DEX ולהעביר דולר אמריקאי ל-DAI לצורך פעילות פטורה ממס בתוך ה-DeFi.
כרייה
משתמשים יכולים לגשת לכריית נזילות כאשר המטבעות שלהם נעולים למשך זמן מה ומשמשים לספק נזילות בפרויקט. למטרה זו, נעשה שימוש במאגר הנזילות (אחסון נכסים). מכיוון שהיקף הערך הנעול בפרויקטי DeFi מעלה את מעמדם של הפרוטוקולים והיישומים המשתתפים, כריית נזילות מיטיבה עם בורסות מבוזרות וחינמיות. מאגר הנזילות מכיל שני אסימונים ובכך יוצר שוק בורסאי חדש לנכסים אלה. לאחר שליחת האסימונים למאגר, הספק מקבל אסימונים מיוחדים בהתאם לכמות הנזילות שסיפק. כאשר מתבצעת עסקה, הבורסה גובה עמלה ומחלקת אותה בין כל המשתתפים באופן יחסי לחלקם. כך, נעילת ערך זמנית מביאה לתועלת.
תרכובת
ככל שמטבעות קריפטוגרפיים בבורסה הפכו לאמצעי פופולרי מאוד להפקת הכנסה, מוצרים אלה הופכים לזמינים יותר ויותר. העלייה החדה בעניין ב-Yield Farming קשורה לאחד הפרוטוקולים החדשים בשוק – ה- תרכובת פרוטוקול. משתמשי פלטפורמה זו יכולים להעניק הלוואות או ללוות בתשעה מטבעות קריפטוגרפיים שונים, תמורתם הם מקבלים אסימוני פרויקט. אפליקציה זו מהווה פלטפורמה לחיבור בין לווים למלווים. יתרונה הוא בכך שהיא פועלת גם על בסיס אתריום. משתמשים יכולים לקחת מטבע קריפטוגרפי כבטוחה ולהלוות אותו. המתחם מחזיק בעמדה מובילה בין הפרוטוקולים מבחינת הערך הנעול בפרוטוקול.
כך, כבר אין צורך במתווכים בשוק שגובים עמלות כדי להקים בורסה. כל זה נעשה כעת על ידי הפרוטוקולים. יש רק את המטה של יוצרי היישומים, הפרוטוקולים והמטבעות הקריפטוגרפיים, אך לא צוות המנהלים. אנשים גם עושים בחירות רווחיות לשני הצדדים וגם נמנעים מתנאי העסקה האופייניים לשווי השוק. יישומים ורשתות מבוזרים נראים כמו משהו מדהים לחלוטין. עם זאת, גם DeFi אינו נטול סיכונים. לכן, למען בטיחות כל העסקאות בבלוקצ'יין, למשתמשים יש ביטוח. איך תוכלו להבטיח את האירועים שלכם? המשיכו לקרוא כדי לגלות!
לגו כסף
כל המוצרים בתוך DeFi פועלים בשילוב זה עם זה. אנשים יוצרים את השילוב בדיוק כמו שילדים עושים את אותו הדבר בבניית הקונסטרוקטור שלהם. כך, השילובים המורכבים של יישומי DeFi קיבלו שם כמו "לגו של כסף". המשתמשים עושים בחירות נוחות או רווחיות, עוקבים אחר עלייה או ירידה בערך המטבעות הדיגיטליים, היחס שלהם לדולר האמריקאי באמצעות יישומים, וכן הלאה.
תהליך השילוב של לגו הוא שרשרת של בחירות שלב אחר שלב. משתמש שיש לו אתריום מוצא בורסה עם שער החליפין הטוב ביותר של אתריום עבור DAI. לאחר מכן, הוא בוחר את הבורסה המבוזרת המתאימה ביותר ומבצע את העסקה. כדי להגדיל את ההכנסות ולהרוויח ממסחר ב-DeFi, המשתמשים מלווים DAI למשתמשים אחרים בריבית. באמצעות יישומים בפלטפורמת DeFi, ניתן גם ליצור הלוואות פלאש הפועלות באמצעות חוזה חכם. הלוואות פלאש מאפשרות למשתמשים ללוות כספים ללא בטוחות, אך עם החזר הלוואה במסגרת עסקה אחת. כך, הלוואות פלאש מאפשרות לאדם ללוות כספים בחינם עד להחזר ההלוואה בסוף אותה עסקה.
אז, יישומים עבור DeFi מאפשרים לך לעקוב אחר ערך הנכסים שלך ולבצע פעולות עליהם. באמצעות שילוב של "לגו כספי", אתה יכול לחזות את התשואה החקלאית בשירותי נחיתה שונים. פרוטוקולים שונים מאפשרים לך להפעיל מספר פרויקטים בו-זמנית. פרוטוקולים שונים מאפשרים לך לנהל מספר פרויקטים בו-זמנית, כך שאנשים יכולים לבצע מדידת תוכן ולהפיץ נכסים.
מה הסיכון של משתמשי DeFi?
מכיוון ש-DeFi רק הופיע בחדשות, חלק מהפרוטוקולים החכמים בתחום זה עדיין לא נבדקו. כמובן, הבלוקצ'יין מאפשר ליצור פרויקטים עם אפליקציות ולקבל אסימונים בהצלחה. עם זאת, אל תשכחו שפרוטוקולים חכמים עשויים לא להיות מוגנים באופן מלא מפני האקרים, מכיוון ש-DeFi עדיין נמצא בפיתוח.
זה לא אומר שאתה צריך לנטוש את ה-DeFi. אתה יכול לבדוק את כל המוצרים שאתה מתכוון להשתמש בהם בעתיד על ידי משיכת סכום קטן של DAI/ETH. כדי להעריך איך מאגרי הנזילות עובדים, לנסות חקלאות תשואה ולהבין את ה-DeFi, לא צריך הרבה דולרים. שלב בין אפליקציות ועקוב אחר החדשות והפרסומות בתקשורת על ה-DeFi, שעשויות להכיל תובנות על קהל היעד.
היבט חשוב נוסף של DeFi הוא ביזור חלקי. כדאי לזכור שרק הליבה של DeFi, המרכיב המרכזי של כל הפלטפורמות, הפרוטוקולים והאפליקציות, היא מבוזרת לחלוטין. מוצרים אחרים עשויים להיות מבוזרים באופן חלקי. לכן, יש לבדוק את אופי המוצר לפני שמשקיעים בדולר ורוכשים אסימונים. למדו את הכללים של חלק מסוים ב-DeFi שבו אתם מתכוונים לעבוד.
שאלות נפוצות
מהו המטבע הקריפטוגרפי הטוב ביותר עבור DeFi?
עדיף לבחור במטבע קריפטוגרפי יציב עבור DeFi. המטבע הקריפטוגרפי הטוב ביותר הוא DAI, מכיוון שהוא ניתן לתכנות ויציב למדי. ETH מתאים גם הוא ל-DeFi, אך כדאי לזכור שהוא תנודתי יותר.
מה עושה נעילת מטבעות קריפטוגרפיים?
ערך הקריפטו הנעול ב-DeFi מאפשר לך לייצר מחזור ולהגדיל את ערך הפקדת הקריפטו. ההכנסה מחולקת בין כל המשתתפים בבריכה. התהליך כולו מהווה את מה שמכונה כרייה. במהלך תהליך זה, המשתתפים ב-DeFi זוכים לרווחים מוגדלים הודות לערך הזמני הנעול.
מה יקרה ל-DAI אם הדולר האמריקאי ישתנה?
מכיוון שערך הדולר תלוי בכל דבר, החל מפוליטיקה בינלאומית ועד לבחירות, קשה לחזות את התנהגות הקריפטו על ידי 100%. עם זאת, הודות לשיטת הערכת השווי מחדש של הדולר ב-DAI עבור DeFi, אנו יכולים לדבר על יציבותו הרבה יותר בהשוואה למטבעות אחרים.