Contracts for Difference atau CFD dan kontrak berjangka adalah alat yang memungkinkan Anda berspekulasi mengenai harga mata uang kripto apa pun tanpa harus membeli koinnya, sehingga dapat meningkatkan investasi Anda. Dalam artikel ini, Anda akan mempelajari CFD, apa itu CFD dan bagaimana cara kerjanya, serta perbedaannya dengan kontrak berjangka.
Perdagangan CFD: singkatnya
Trading futures dan trading CFD adalah fitur yang memungkinkan Anda untuk mendapatkan keuntungan atau kerugian dari fluktuasi harga mata uang kripto. Pada dasarnya, apa yang Anda lakukan adalah bertaruh pada harga mata uang kripto, seperti halnya permainan kasino.
Meskipun CFD dan futures mungkin tampak serupa, mereka sebenarnya sangat berbeda satu sama lain dan memiliki beberapa fitur unik yang akan saya sebutkan nanti di bagian “CFD vs. futures.” Saya juga akan menyajikan kepada Anda sistem broker CFD, seperti eToro, Binance, Plus500, dan OKEx. Namun, saya harus segera menyatakan bahwa Anda harus berhati-hati dengan eToro karena sekitar 75% dari akun CFD-nya kehilangan uang saat berdagang CFD. Jadi berhati-hatilah saat memilih platform trading.
Itu saja penjelasan singkat tentang CFD. Lebih lanjut dalam ulasan ini, saya akan memberi Anda informasi terperinci tentang:
- Penjelasan Futures
- Penjelasan CFD
- CFD vs Futures
- Pialang CFD dan Futures Terbaik
- Intinya
1. 1. Penjelasan Futures
Futures adalah instrumen keuangan yang bertujuan untuk melindungi pedagang berjangka dari kehilangan uang dengan cepat karena cepatnya perubahan harga perdagangan. Banyak trader mendambakan pendapatan tetap yang tidak mungkin dicapai ketika harga terus naik dan turun. Dan inilah saat yang tepat ketika CFD berjangka ikut berperan.
Kontrak berjangka perdagangan berarti bahwa menurut kontrak ini, Anda akan membeli sesuatu, mata uang kripto dalam kasus kami, di kemudian hari, dengan harga tertentu. Misalkan Anda menambang Bitcoin Anda memiliki Bitcoin atau Ethereum (atau mata uang kripto lainnya), dan penghasilan Anda berasal dari menambang Bitcoin atau Ethereum dan menjualnya di pasar mata uang kripto. Meskipun cukup mudah untuk menebak perkiraan jumlah Ethereum yang akan Anda tambang dalam waktu satu bulan ketika kita berbicara tentang mengubahnya menjadi uang, masalahnya menjadi lebih terlihat: volatilitas harga mempengaruhi perencanaan Anda. Dalam kasus ini, pilihan terbaik adalah mendapatkan kontrak berjangka di mana Anda menyatakan bahwa untuk sejumlah Ethereum dengan nilai perdagangan X dalam bulan pertama. Ketika tanggal 1 bulan berikutnya tiba, Anda akan menyelesaikan kontrak ini dengan rekanan Anda dan menerima uang Anda.
Kontrak berjangka dapat diselesaikan dengan pengiriman fisik produk secara aktual atau melalui penyelesaian tunai. Yang pertama berarti Anda mengirimkan sejumlah Ethereum kepada pembeli Anda, dan kemudian Anda mendapatkan sejumlah uang yang tertera dalam kontrak berjangka. Opsi kedua dari penyelesaian tunai mendasari bahwa harga akhir Ethereum Anda akan diperkirakan mendekati tanggal kedaluwarsa kontrak berjangka. Jika jumlah ini lebih besar dari jumlah kontrak, itu berarti Anda kehilangan potensi pendapatan. Dengan cara ini, Anda harus mengirimkan uang tunai sebesar selisihnya kepada pembeli Anda.
Namun, jika harga turun, fungsi manajemen risiko dari futures akan berperan. Dalam hal ini, berarti Anda telah menurunkan risiko kehilangan uang Anda, dan pembeli Anda kehilangan uang Anda, bukan Anda dengan mengirimkan uang tunai sebesar selisihnya. Tidak masalah jenis penyelesaian kontrak berjangka yang Anda pilih, dan Ethereum tidak pernah berpindah tangan. Hanya uang tunai yang melakukannya. Dan dengan menerapkan strategi perdagangan ini, Anda dapat dengan mudah memprediksi berapa jumlah mata uang fiat untuk pasangan mata uang yang akan Anda dapatkan di akhir bulan.
2. Penjelasan CFD
Contract for Difference, atau disingkat CFD, adalah layanan keuangan yang sangat mirip dengan masa depan. Dalam proses trading CFD, kedua belah pihak, pembeli dan penjual, setuju untuk membayar selisih apa pun saat harga naik atau turun secara tunai, bukan melalui pengiriman barang fisik. Broker CFD memungkinkan investor memanfaatkan manfaat dan risiko trading mata uang kripto tanpa harus memiliki koin itu sendiri secara fisik.
Mari kita lanjutkan dengan contoh kita tentang memperdagangkan Bitcoin atau Ethereum (atau kripto lainnya) dan lihat cara kerja trading CFD.
Pertama, anggaplah Anda tahu dari sumber yang sangat andal bahwa harga Ethereum akan naik dalam waktu dekat, dan Anda ingin meningkatkan modal yang Anda investasikan dengan cara ini seperti yang dilakukan oleh banyak broker CFD. Tentu saja, Anda dapat membeli Ethereum sendiri. Namun, terkadang hal itu tidak sepadan, terutama jika Anda tidak memiliki akun terverifikasi di bursa mata uang kripto mana pun dan tidak yakin bagaimana komisi bursa dihitung. Itulah mengapa dalam kasus ini, alih-alih membeli koin Ethereum atau bahkan kontrak di masa depan yang membutuhkan pengiriman Ethereum di masa depan, Anda dapat membeli CFD Ethereum.
Dalam pengaturan ini, Anda (investor) dan penjual (investor ritel) kontrak akan setuju untuk menyelesaikan setiap kenaikan atau penurunan harga secara tunai ketika tanggal kedaluwarsa mendekati. Jika sumber Anda benar tentang kenaikan Harga Ethereum, Anda akan dibayar selisih antara harga saat ini dan harga saat penjual membeli kontrak. Artinya, akun investor ritel kehilangan uang saat trading CFD.
Di sisi lain, jika intuisi Anda ternyata salah dan harga tidak sesuai harapan, Anda harus membayar selisihnya. Dalam arti tertentu, ini pada dasarnya bertaruh pada apakah harga akan naik atau turun.
Karena mudahnya mengeksekusi trading CFD, Contract for Differences sangat populer di kalangan trader dan berbagai perusahaan pialang.
3. CFD vs Futures
Bagi banyak pedagang berjangka, tampaknya hanya ada sedikit perbedaan antara CFD dan kontrak berjangka. Namun, ada beberapa fitur yang cukup menonjol yang unik untuk setiap jenis aset acuan ini:
Mari kita mulai dengan tanggal kedaluwarsa. Sebagian besar kontrak berjangka memilikinya, sedangkan CFD tidak. Artinya, saat Anda melakukan trading CFD, Anda tidak perlu melepas CFD pada tanggal tertentu. Tidak ada tanggal kedaluwarsa yang pasti. Ketika trader CFD ingin melikuidasi, selisih harga akan dihitung, dan tergantung pada pasar, baik trader membayar selisihnya atau broker CFD.
Selain itu, CFD tidak memiliki harga pembukaan dan penutupan dibandingkan dengan kontrak berjangka. Perdagangan berjangka membutuhkan komitmen minimum yang lebih tinggi, dan Anda biasanya harus memperdagangkan mata uang kripto dalam jumlah besar. Hal ini dikarenakan pasar futures dimaksudkan untuk digunakan oleh investor institusi.
Saya juga harus menyebutkan bahwa perdagangan berjangka terjadi di pasar berjangka terbuka di mana buku pesanan dapat dilihat oleh semua orang. Hal ini memberikan kesempatan kepada para pelaku pasar untuk menemukan tempat di mana mereka bebas dari risiko tinggi kehilangan sebagian atau seluruh investasi mereka. Sedangkan dalam kasus CFD, broker CFD bertindak sebagai pembuat pasar yang menyediakan harga tunggal yang Anda pertaruhkan.
Satu lagi perbedaan antara perdagangan berjangka dan CFD adalah bahwa perdagangan CFD memiliki menyebar daripada kontrak berjangka. Ini berarti perbedaan antara harga pembukaan dan penutupan lebih tinggi karena keuntungan broker. Selain itu, futures cenderung membebankan biaya yang lebih tinggi kepada Anda.
Dan terakhir, meskipun CFD dan futures memiliki manfaat leverage yang sama dan risiko kerugian yang tinggi, ada perbedaan dalam kemudahan membuka akun. Akun CFD jauh lebih mudah dibuka daripada akun futures karena peraturannya lebih sedikit dan Anda tidak memerlukan modal minimum untuk memulai trading.
4. Pialang CFD dan Futures Terbaik
Pialang memberikan saran investasi untuk meminimalkan risiko kehilangan uang dengan cepat ketika Anda melakukan perdagangan berjangka. Beberapa di antaranya tidak mengizinkan valuta asing atau mengharuskan Anda untuk menyelesaikan tanggal kedaluwarsa yang ganjil. Di bagian ini, Anda akan membaca tentang broker CFD dan Futures terpopuler yang dapat Anda percayai untuk mempercayakan seluruh investasi Anda. Semuanya berbeda, tetapi distribusi seperti itu memungkinkan Anda untuk mendapatkan layanan sesuai dengan kebutuhan Anda.
- eToro CFD
eToro adalah salah satu layanan pertukaran mata uang kripto terbesar. Selain menukar mata uang kripto, eToro juga dapat menjual kontrak berjangka dan CFD. Jika Anda ingin mencoba instrumen kompleks ini sebelum memasuki kehidupan nyata, eToro dapat memberi Anda akses ke versi uji coba dengan akun demo seharga $100,000. Pengguna AS berhati-hatilah: Anda tidak dapat membeli atau menjual CFD karena dianggap ilegal. Untuk bacaan lebih lanjut tentang eToro, silakan lihat ulasan saya di atas di sini.
- Binance Futures
September 2019 adalah tahun di mana Binance, salah satu bank investasi mata uang kripto utama, memutuskan untuk membuka cabang terkait futures, CFD, yang disebut Binance Futures. Pasar berjangka ini memungkinkan Anda untuk berdagang Bitcoin dan lebih dari dua puluh altcoin populer. Binance adalah platform yang sangat populer untuk perdagangan berjangka. Di sini, Anda juga bisa memperdagangkan CFD. Namun, jika Anda adalah warga negara AS, Anda tidak akan dapat menggunakan bursa ini karena tidak mengizinkan pedagang AS.
- CFD Bitcoin Plus500
Pada tahun 2008, perusahaan yang terdaftar di Inggris dengan nama Plus500 telah memasuki bisnis trading CFD dan futures sebagai broker pertama yang memperkenalkan CFD Bitcoin beberapa tahun kemudian (pada tahun 2013). Perusahaan ini dilisensikan oleh Otoritas Perilaku Keuangan (FRN 509902). Anda dapat menggunakan aset dasar apa pun untuk perdagangan berjangka serta untuk perdagangan CFD seperti forex, indeks saham, ekuitas individu, komoditas, mata uang kripto, ETF, dan opsi lainnya. Keuntungan utama dari perusahaan ini adalah Anda tidak perlu membayar biaya untuk setiap perdagangan yang Anda lakukan dengan layanan eksekusi-saja ini.
- Kraken Futures
Kraken adalah salah satu dari sedikit bursa mata uang kripto yang berbasis di AS dan berlisensi di Inggris. Pertukaran khusus ini mendapatkan lisensi dari Financial Conduct Authority (FCA), badan pengatur keuangan utama Inggris. Sayangnya, dengan Kraken Futures, Anda bisa memperdagangkan beberapa mata uang kripto saja, yang meliputi Ethereum, Litecoin, Bitcoin Cash, Riak, dan Bitcoin. Dengan cara ini, pasar berjangka agak terbatas di platform ini. Jika Anda ingin tahu lebih banyak, Anda dapat menemukan ulasan lengkap Kraken saya di sini.
- OKEx Futures
OKEx Futures adalah platform perdagangan mata uang kripto yang cukup muda dengan hanya 4 tahun keberadaannya. Namun, terlepas dari usianya yang masih muda, Futures telah membuktikan ketangguhannya, dan sekarang menjadi salah satu bursa teratas dalam hal volume perdagangan serta menyediakan banyak pasangan perdagangan. Bursa yang berbasis di Malta ini pertukaran memiliki banyak keuntungan untuk kontrak berjangka. Pertama, Anda bisa berinvestasi pada mata uang kripto seperti Bitcoin, Ethereum, Ripple, dan Litecoin, serta Tether. Kedua, tidak ada tanggal kadaluarsa untuk perdagangan berjangka yang sangat berbeda dari kontrak berjangka konvensional.
- CME Futures
Chicago Mercantile Exchange (CME) Group memiliki bagian derivatif keuangan yang sangat besar di pasar yang mendasarinya. Pasar yang mendasari kadang-kadang juga disebut aset yang mendasari. Anda bisa memperdagangkan kontrak derivatif berdasarkan banyak pasar yang mendasari, mulai dari komoditas yang mendasari seperti kontrak minyak, kontrak emas, hingga indeks saham. CME adalah perusahaan pertama yang mulai menawarkan perdagangan berjangka Bitcoin pada tahun 2017, yang diatur oleh Komisi Perdagangan Berjangka Komoditi (CFTC) dan memiliki Lisensi Layanan Keuangan Australia.
Namun, karena pada umumnya Anda tidak dapat melakukan trading futures 24/7, CME membuka pasar futures pada hari Minggu hingga Jumat pukul 18.00 (EST) dan tutup setiap hari pukul 17.00 (EST) dengan jeda satu jam pada pukul 17.00 (EST).
5. Intinya
Seperti yang Anda lihat, meskipun CFD dan futures memiliki banyak fitur yang mirip, keduanya sebenarnya cukup berbeda. Contohnya, trading futures mengharuskan Anda menentukan tanggal kadaluarsa, sedangkan CFD tidak mengharuskan Anda menentukan tanggal kadaluarsa. Perdagangan berjangka juga dibatasi oleh jeda pemeliharaan pada siang hari dan oleh fakta bahwa aset atau pasar yang mendasarinya ditutup pada hari Sabtu. Ini adalah instrumen keuangan yang kompleks yang hanya direkomendasikan untuk digunakan oleh pedagang berpengalaman. Itulah sebabnya saya pribadi merekomendasikan pemula untuk menghindari perdagangan berjangka sementara mereka terbiasa dengan terminologi (seperti “aset dasar”) dan pergerakan pasar.
TANYA JAWAB:
Apa itu CFD dan futures?
Kontrak untuk perbedaan (CFD) dan kontrak berjangka adalah instrumen kompleks yang memungkinkan Anda melipatgandakan investasi Anda dengan cepat. Namun, selalu ada kemungkinan Anda bisa kehilangan uang Anda.
Mengapa CFD ilegal?
Trading CFD dilarang di beberapa negara karena likuiditasnya yang tinggi dan tanggal penyelesaian yang terbuka, serta tidak adanya regulasi untuk trading ini.
Apa yang dimaksud dengan CFD dalam trading?
CFD adalah kontrak untuk perbedaan yang memungkinkan Anda berspekulasi tentang penurunan harga mata uang kripto di pasar kripto.
Apakah CFD buruk?
Satu-satunya hal buruk tentang CFD adalah volatilitasnya yang tinggi dan hampir tidak ada regulasi yang membuat Anda dan investasi Anda berisiko lebih tinggi, seperti halnya ketika Anda berurusan dengan mata uang kripto.
Mengapa CFD ilegal di AS?
Alasan utama mengapa CFD dapat dianggap ilegal karena pembatasan hukum setempat di AS, serta tidak adanya peraturan untuk CFD.