Negociação de futuros de criptografia: O guia completo para iniciantes e comerciantes ativos

O que é a negociação de futuros de criptografia?

A negociação de futuros de criptografia permite que os negociantes comprem ou vendam um acordo padronizado - chamado de contrato de futuros - para trocar um ativo subjacente, como Bitcoin (BTC) ou Ethereum (ETH) a um preço predeterminado em uma data específica no futuro. Esses contratos são negociados em um mercado de futuros fornecido por bolsas de criptografia e, no caso de produtos regulamentados, locais tradicionais como o CME Group. Ao utilizar futuros, os comerciantes podem ganhar exposição aos movimentos de preços sem possuir as moedas reais, permitindo oportunidades de posições longas e curtas, cobertura e ferramentas flexíveis de gestão de risco.

Como os contratos de futuros são instrumentos com margem, não se paga o valor total à cabeça. Em vez disso, a bolsa exige uma margem inicial como garantia de desempenho. Esta estrutura significa que o seu investimento inicial é uma fração do valor nocional do contrato. Embora essa alavancagem possa aumentar os retornos, ela também aumenta o risco de queda. Compreender os requisitos de margem, os níveis de margem de manutenção e o que desencadeia uma chamada de margem é essencial antes de começar a negociar futuros.

Os contratos de futuros e o mercado de futuros explicados

Um contrato de futuros é um acordo entre duas partes para comprar ou vender um ativo subjacente a um preço predeterminado em uma data futura. Na criptografia, o ativo subjacente pode ser BTC, ETH ou outras moedas importantes. Muitas bolsas também listam futuros de índices vinculados a uma cesta de criptomoedas, semelhante à forma como os investidores do mercado de ações usam futuros de índices vinculados a benchmarks do mercado de ações. Cada contrato tem um tamanho de contrato, tamanho de tick e valor de tick que definem como as mudanças de preço se traduzem em lucros e perdas. A negociação de produtos de futuros ocorre em locais centralizados (livros de ordens de bolsa) com grande liquidez, onde os criadores de mercado e os comerciantes combinam ordens ao longo de cada dia de negociação.

Os futuros de criptomoedas assumem duas formas gerais: futuros tradicionais com uma data de expiração e uma data de entrega (normalmente liquidados em dinheiro, raramente com a entrega efectiva do ativo) e swaps perpétuos sem data específica, mas com um mecanismo de financiamento. A maioria dos contratos no ecossistema das criptomoedas são perpétuos, mas as principais bolsas de bitcoin e os mercados regulamentados também oferecem contratos mensais trimestrais com uma data de expiração clara.

Como é que os futuros de criptomoedas diferem da negociação à vista e da negociação de acções

Na negociação à vista, compra-se ou vende-se diretamente o ativo ao preço à vista atual e, normalmente, assume-se a propriedade imediata. Na negociação de acções, compra acções e, muitas vezes, mantém-nas numa conta de corretagem. Na negociação de futuros de criptografia, você negocia produtos futuros padronizados que acompanham o preço de um ativo subjacente. Pode entrar numa posição longa para beneficiar se o preço subir ou entrar numa posição curta se esperar que o preço desça. Como você negocia com margem, você apenas coloca uma parte do valor nocional como garantia. Isto pode reduzir o desembolso de capital inicial, mas os riscos significativos da alavancagem significam que as oscilações de preços podem levar a uma queda da conta que desencadeia uma chamada de margem, a menos que adicione fundos adicionais.

Como funcionam os contratos de futuros de criptografia

Ativo subjacente, tamanho do contrato, tamanho do tick e valor do tick

Cada contrato de futuros define:

• Ativo subjacente: O instrumento que o contrato acompanha (por exemplo, Bitcoin, Ethereum ou um índice criptográfico).
• Tamanho do contrato: Quanto do subjacente um contrato representa. Por exemplo, um contrato BTC pode representar 1 BTC, 0,1 BTC ou outra unidade padronizada.
• Tamanho do tick: O incremento mínimo de preço que o contrato pode mover (por exemplo, 0,5, 1,0 ou 2,5 unidades).
• Valor do tick: O valor monetário de um movimento de tick. Isto transforma os movimentos de preços em P&L.

Em conjunto, estes definem o valor nocional e a forma como as alterações de preço influenciam a sua posição de futuros. Por exemplo, se um contrato tiver um tamanho de tick de 0,5 e um valor de tick de $5, um movimento de 10 ticks equivale a $50 por contrato, ganho ou perdido, dependendo da compra ou venda e do movimento do mercado.

Data de expiração vs. swaps perpétuos e data de entrega

Os futuros tradicionais indicam uma data de expiração específica. Nessa data - ou data de entrega - o contrato é liquidado, normalmente em dinheiro. Em vez disso, recebe-se um lucro ou uma perda com base na diferença entre o preço dos futuros e o preço de liquidação final. Os swaps perpétuos, no entanto, não têm data de expiração futura. Utilizam um mecanismo de taxa de financiamento para ancorar o preço dos futuros ao preço à vista. Ambos os estilos permitem aos investidores ganhar exposição e cobrir o risco, mas a sua estratégia de negociação pode variar consoante o instrumento.

Valor nocional e valor total do contrato

O valor nocional é o valor total da exposição da sua posição (tamanho do contrato multiplicado pelo preço dos futuros). Não paga este valor total; coloca uma margem inicial como uma garantia de desempenho para abrir e manter a posição. Se o mercado se mover contra si, o limiar da margem de manutenção ajuda a determinar o momento em que é efectuado um valor de cobertura adicional, exigindo fundos adicionais para manter a posição aberta. Este enquadramento permite que os futuros permitam uma exposição alargada com menos capital do que a compra do valor total do ativo subjacente numa conta à vista.

Margem, alavancagem e mecânica da conta

Margem inicial, margem de manutenção e garantia de boa execução

Quando negoceia futuros, a bolsa estabelece requisitos de margem para controlar o risco. A margem inicial (por vezes descrita como margem inicial requerida ou obrigação de desempenho) é o capital que tem de depositar para abrir uma posição. A margem de manutenção é o nível acima do qual o capital da sua conta deve permanecer para evitar um valor de cobertura adicional. Se o capital cair abaixo da margem de manutenção devido a movimentos adversos de preços, a bolsa ou o corretor podem emitir um aviso de margem e exigir que o investidor coloque fundos adicionais. Se não o fizer, a bolsa pode liquidar a posição para evitar perdas para além da garantia colocada.

Capital próprio da conta, valores de cobertura adicionais e risco de queda da conta

O capital da conta é a soma das suas garantias mais os lucros ou perdas não realizados. Um movimento acentuado do mercado ou oscilações de preço podem causar uma queda na conta que viola a margem de manutenção. A bolsa pode fechar prontamente as posições para atender aos níveis mínimos de requisitos regulatórios (em locais regulamentados) ou requisitos de margem em nível de plataforma (em bolsas de derivativos de criptografia). Saber quando escalar posições, reduzir a alavancagem e preparar os recursos financeiros certos ajuda a evitar a liquidação forçada.

Margem cruzada vs. margem isolada

Muitas bolsas de bitcoin e plataformas de derivados de criptografia oferecem margem cruzada e margem isolada. A margem cruzada usa todo o saldo de suas contas de futuros para apoiar todas as posições abertas, reduzindo potencialmente a chance de uma chamada de margem, mas expondo toda a sua conta se uma posição se mover acentuadamente. A margem isolada segrega as garantias por posição de futuros de transação, ajudando a limitar o risco de queda à margem atribuída a essa posição específica. Escolha com base na sua tolerância ao risco e na estratégia de negociação que está a utilizar.

Porquê negociar futuros: Casos de uso e benefícios

Cobertura do risco de queda e ganho de exposição

O Futures permite vários casos de utilização:

• Proteger as participações existentes: Se possuir BTC numa carteira à vista, pode abrir posições curtas de futuros para se proteger contra quedas de preços. Isto utiliza um preço pré-determinado para bloquear o valor efetivo numa data futura ou enquanto a cobertura estiver ativa.
• Ganhe exposição com um investimento inicial reduzido: Pode participar nos movimentos de preços sem comprar antecipadamente o valor total do ativo. Com os futuros sobre índices, pode aceder a uma ampla exposição ao mercado de criptomoedas.
• Executar estratégias diversificadas: Os comerciantes podem assumir posições em vários produtos de futuros, incluindo BTC, ETH, altcoins e até mesmo proxies de volatilidade de criptografia.

Profunda liquidez e acesso a múltiplos mercados

As principais bolsas de criptomoedas oferecem grande liquidez com livros de ordens robustos. Além das criptomoedas, os locais tradicionais fornecem futuros de commodities, futuros de índices e contratos de taxas de juros, permitindo coberturas entre mercados para carteiras sofisticadas. Enquanto o mercado de ações e o mercado de ações dependem de contratos e-mini e micro para acessibilidade, os mercados de criptografia agora oferecem contratos BTC e ETH de tamanho micro, tornando mais fácil começar a negociar futuros com contas menores.

Riscos significativos e ferramentas de gestão de riscos

Volatilidade do mercado e oscilações de preços

Os futuros de criptomoedas implicam riscos significativos. A volatilidade do mercado pode produzir rápidas alterações de preços que amplificam os ganhos e as perdas devido à alavancagem. As oscilações de preços intradiárias podem ser grandes e o fluxo de notícias ou outros factores, como as alterações das taxas de financiamento e as lacunas de liquidez, podem conduzir a movimentos inesperados do mercado. Tenha sempre em consideração a quantidade de movimentos de preços que a sua posição pode suportar antes de atingir a margem de manutenção ou desencadear uma liquidação.

Ferramentas de gestão de riscos e melhores práticas

• Definir a tolerância ao risco: Definir uma perda máxima por transação relativamente ao capital da conta.
• Utilizar ordens de paragem: Colocar ordens stop-loss ao abrir posições para limitar o risco de queda.
• Dimensionar corretamente as posições: Calcular o tamanho do contrato e o valor nocional em relação à margem inicial para evitar uma chamada de margem devido a oscilações de preços de rotina.
• Diversificar as estratégias: Combinar o seguimento de tendências, a reversão à média ou a cobertura de riscos para equilibrar os resultados.
• Respeitar o capital: Nunca afetar recursos financeiros que não se possa dar ao luxo de perder; o desempenho passado nunca garante resultados futuros.

Negociação de produtos futuros nas principais bolsas de criptografia

Bolsas de criptomoedas e bitcoins que cotam futuros

Ao avaliar onde negociar futuros, procure liquidez profunda, mecanismos de risco robustos, requisitos de margem transparentes e recursos educacionais. As plataformas a considerar incluem:

• Binance Futuros: Oferece uma ampla gama de produtos de futuros de negociação, incluindo BTC e ETH perpétuos, contratos de futuros datados e várias opções de margem.
• Bybit: Swaps perpétuos populares com liquidez ativa, ferramentas de análise técnica e negociação de opções sobre alguns subjacentes.
• OKX: Ampla listagem de mercados, forte motor de correspondência, opções de margens cruzadas e isoladas e integração com contas à vista.
• Kraken Futuros: Derivados regulamentados em certas jurisdições, com futuros sobre índices e ferramentas de gestão de risco.
• BitMEX: Uma das primeiras bolsas de derivados de criptografia; oferece swaps perpétuos e futuros datados.
• Deribit: Conhecido por contratos de opções e também lista futuros sobre BTC e ETH.
• Coinbase Derivados: Produtos centrados nos EUA, incluindo contratos de menor dimensão destinados à acessibilidade.
• CME Group: Futuros regulamentados de Bitcoin e Ethereum com compensação de nível institucional, incluindo contratos de microdimensão; estes são liquidados em dinheiro e estão em conformidade com as normas tradicionais do mercado de futuros.

Ao comparar as trocas de bitcoin em www.bestcryptoexchanges.com, considere as tabelas de taxas (maker-taker), políticas de negociação de margem, taxas de financiamento para perpétuos, práticas de fundos de seguro e se a plataforma suporta ferramentas de gerenciamento de risco, como tipos de pedidos avançados. Procure clareza KYC/AML, práticas de segurança, como armazenamento a frio para garantias, e histórico de tempo de atividade operacional.

Liquidez, comissões e estrutura do mercado

A liquidez profunda reduz a derrapagem. Verifique o volume médio diário, o interesse aberto e a profundidade do livro de ordens para o contrato escolhido. Avalie o tamanho e o valor do tick para ver se o contrato se adequa à sua estratégia de negociação. As taxas de financiamento aplicam-se aos perpétuos e as taxas de liquidação podem aplicar-se aos futuros datados. Compreender a diferença entre as comissões de maker e taker e como estas afectam o seu custo por dia de negociação. Reveja sempre a documentação da plataforma relativamente aos requisitos de margem e níveis de manutenção.

Negociação de futuros para iniciantes: Como começar a negociar futuros

Passo 1: Abrir e proteger a sua conta de negociação

Para começar a negociar futuros, crie uma conta numa bolsa respeitável que ofereça contas de futuros. Conclua a verificação de identidade, se necessário, ative a autenticação de dois fatores e defina listas de permissões de retirada. Transfira garantias para a sua carteira de futuros (pode ser USDT, USD, USDC, BTC ou outros activos suportados). Certifique-se de que compreende a margem inicial mínima exigida por contrato e as regras de margem de manutenção da bolsa.

Passo 2: Escolha o seu mercado e estratégia de negociação

Decida em quais produtos de futuros de negociação se concentrar - perpétuos BTC, pares ETH ou futuros de índice para ampla exposição. Para negociação de futuros para iniciantes, mantenha-o simples: negocie um único contrato líquido e pratique regras claras. Construa uma estratégia de negociação usando análise técnica (linhas de tendência, médias móveis, RSI) e controles de risco (dimensionamento de posição e paradas). Defina antecipadamente as suas regras de entrada e saída, incluindo a forma como responderá aos movimentos de preços e quando reduzir a exposição se o mercado mudar.

Passo 3: Faça a sua primeira encomenda

Determinar se pretende comprar ou vender. Se acredita que o preço vai subir, abra uma posição longa; se espera que o preço desça, abra uma posição curta. Selecione cuidadosamente a alavancagem; uma alavancagem mais baixa dá-lhe uma margem de manutenção mais ampla em condições de volatilidade. Introduza a sua ordem como uma ordem de limite ou de mercado. Confirme o tamanho do contrato, o valor nocional e o seu investimento inicial através da garantia de desempenho colocada. Defina ordens de proteção stop-loss e take-profit imediatamente após a entrada para gerir o risco de queda e bloquear os ganhos potenciais.

Etapa 4: Acompanhar e gerir a posição

Ao longo de cada dia de negociação, monitorize as taxas de financiamento (para perpétuos), as alterações de preços e outros factores que possam ter impacto na sua posição. Se o movimento adverso do mercado ameaçar uma chamada de margem, decida se deve adicionar fundos adicionais ou reduzir o tamanho. Manter registos das transacções e dos resultados. Verificar se o seu processo segue fontes fiáveis e recursos educativos da bolsa ou de analistas independentes.

Estratégias de negociação populares para futuros de criptografia

Seguimento de tendências e dinâmica

As estratégias de seguimento de tendências utilizam a análise técnica para identificar a direção predominante e negociar com ela. Por exemplo, um cruzamento de média móvel pode indicar quando negociar futuros a longo ou a curto prazo. O objetivo é captar amplas oscilações de preços e, ao mesmo tempo, utilizar stop losses para gerir o risco se a tendência se inverter. Considere filtros de volatilidade para que seu buffer de margem de manutenção possa suportar recuos.

Reversão à média e configurações de breakout

A reversão à média tem como objetivo lucrar quando o preço se desvia de uma tendência central e depois volta a subir. As estratégias de fuga esperam pela quebra de um intervalo e tentam depois aproveitar o forte movimento do mercado. A tolerância ao risco é importante: as transacções de breakout podem falhar rapidamente e a reversão à média pode ter dificuldades em mercados com tendências. Utilize um tamanho de contrato conservador em relação ao capital da conta.

Transacções de base e spreads de calendário

Para os operadores avançados, a negociação de base analisa a diferença entre o preço dos futuros e o preço à vista. Quando a base se desvia significativamente, os investidores podem comprar futuros à vista e vender futuros a descoberto, ou vice-versa, para captar a convergência. Os spreads de calendário envolvem a negociação de dois contratos com datas de vencimento diferentes - comprando um mês e vendendo outro - para expressar uma opinião sobre a estrutura a prazo. Estes spreads podem reduzir a exposição direta ao mercado, ao mesmo tempo que se concentram no valor relativo, mas continuam a comportar riscos significativos.

Cobertura da carteira

Se detiver uma carteira à vista, as posições curtas em futuros podem compensar o risco de queda durante os levantamentos. Decidir sobre os rácios de cobertura para alinhar o valor nocional com as suas participações. Monitorizar a margem de manutenção para que uma queda súbita da conta não obrigue a uma chamada de margem na pior altura. Lembre-se de que as coberturas podem reduzir o lado positivo se o mercado subir; seja deliberado quanto ao horizonte de cobertura e às condições de remoção.

Scalping e day trading de futuros

Alguns investidores tentam colher pequenos movimentos intradiários. Isto requer uma liquidez profunda, spreads reduzidos e uma execução disciplinada. Uma vez que os pequenos erros podem agravar-se rapidamente com a alavancagem, comece com contratos de pequena dimensão e mantenha limites de perdas rigorosos. Analise a derrapagem, o impacto das taxas e se a sua abordagem continua a ser rentável após todos os custos.

Especificações principais: Tamanhos de contratos de criptografia, paralelos E-mini e microcontratos

Assim como o mercado de ações usa contratos E-mini e micro E-mini para futuros de índices, o espaço criptográfico oferece tamanhos de contrato variados. Em locais regulamentados como o CME, você encontrará futuros padrão e micro Bitcoin e Ethereum com tamanho e valor de tick definidos. Muitas trocas de criptografia também oferecem incrementos de contrato menores para atender aos comerciantes com investimento inicial modesto. O objetivo é combinar o tamanho do contrato e o valor nocional com o patrimônio da sua conta e a tolerância ao risco, para que os movimentos típicos de preços não acionem uma chamada de margem. Embora o “e mini” esteja normalmente associado a futuros de índices de acções, o conceito de contratos mais pequenos e acessíveis também se aplica às criptomoedas.

Futuros vs. Opções: Qual é a melhor opção para si?

Contratos de futuros vs. contratos de opções

Os contratos de futuros obrigam-no a comprar ou vender a um preço predeterminado numa data específica ou antes dessa data (ou a manter a exposição no caso dos perpétuos). Os contratos de opções conferem o direito, mas não a obrigação, de comprar (call) ou vender (put) a um preço definido antes do vencimento. A negociação de opções pode limitar o risco ao prémio pago, enquanto os futuros o expõem a perdas teoricamente ilimitadas se o mercado se mover fortemente contra a sua posição. Se pretende uma exposição direcional direta e se sente confortável com a negociação com margem, os futuros podem ser adequados. Se preferir um risco definido e estruturas de compensação mais complexas, as opções podem ser atractivas - mas requerem um mergulho profundo em grelhas, volatilidade implícita e modelos de preços.

Formação, backtesting e fontes fiáveis

Desenvolver competências com recursos educativos

Antes de afetar um capital significativo, explore os recursos educativos oferecidos pelas bolsas e pelos educadores independentes. Muitas plataformas fornecem tutoriais, contas de demonstração e exemplos de estratégias. Faça um backtest da sua abordagem utilizando dados históricos para compreender o seu desempenho em diferentes regimes de mercado. Embora o desempenho passado não garanta resultados futuros, ele pode revelar se o seu método lida com a volatilidade e as oscilações de preços comuns nos mercados de criptografia.

Desenvolver um processo baseado em regras

Escrever um plano de negociação que inclua critérios de entrada, saídas, dimensionamento de posições e regras para adicionar ou reduzir uma posição de futuros. Utilize fontes fiáveis de dados de mercado, compreenda como as taxas de financiamento influenciam o preço dos futuros perpétuos em relação ao preço à vista e prepare-se para eventos inesperados. Uma boa manutenção de registos ajuda-o a aperfeiçoar a sua negociação ao longo do tempo, especialmente quando os mercados evoluem devido a alterações de liquidez, alterações das taxas de juro nas finanças tradicionais ou notícias macro que afectam os activos de risco.

Juntando tudo: Um exemplo prático

Imagine que quer negociar futuros perpétuos BTC porque acredita que se está a formar uma tendência de subida. A sua conta de negociação tem $5,000 em garantias. Decide arriscar 1% do capital da conta por transação (i.e., $50). O contrato que escolhe tem um tamanho de tick de 0,5 e um valor de tick que implica $5 por tick por contrato. Estabelece uma paragem inicial a 50 ticks de distância, equivalente a $250 por contrato. Para manter o risco a $50, abre-se um quinto de um contrato equivalente utilizando o dimensionamento fracionário ou uma classe de contrato mais pequena. A sua margem inicial necessária é colocada como uma garantia de desempenho e coloca um stop-loss de proteção. Se o preço avançar e o preço dos futuros subir para o seu objetivo, obtém lucros com um aumento favorável do valor nocional. Se o mercado se mover contra si, a sua paragem limita o lado negativo e ajuda a proteger contra uma queda da conta que poderia causar uma chamada de margem. Com o tempo, esta abordagem é aperfeiçoada, talvez adaptando-se a diferentes produtos de futuros, como ETH ou futuros de índices, e ajustando o tamanho do contrato para corresponder à volatilidade.

Melhores práticas para a escolha de uma plataforma

• Segurança e reputação: Prefira bolsas com um historial sólido, políticas transparentes e reservas auditadas para a gestão de garantias.
• Liquidez e spreads: Concentrar-se em mercados com grande liquidez e spreads estreitos para reduzir a derrapagem.
• Quadro de margens: Rever a margem inicial, a margem de manutenção e os procedimentos de liquidação para compreender o seu verdadeiro risco.
• Taxas e financiamento: Avaliar as comissões, descontos, taxas de financiamento e custos de liquidação do maker/taker que afectam o desempenho em cada dia de negociação.
• Ferramentas e recursos: Procure tipos de ordens avançadas, gráficos para análise técnica e recursos educativos sólidos.
• Apoio e fiabilidade: Verifique os tempos de resposta, o histórico de tempo de atividade e a clareza sobre a forma como a plataforma lida com movimentos extremos do mercado.

Em www.bestcryptoexchanges.com, pode comparar as bolsas de criptomoedas e as bolsas de bitcoin lado a lado para encontrar a melhor opção para os seus objectivos, quer se trate de negociação de futuros para principiantes ou de estratégias avançadas de escalonamento.

Divulgação de riscos e mentalidade

A negociação de derivados envolve riscos significativos. A alavancagem pode aumentar as perdas e levar a perder mais do que o seu investimento inicial se não tiver cuidado. Mantenha uma mentalidade disciplinada, aplique limites de tolerância ao risco e nunca negoceie com recursos financeiros que não pode perder. Os mercados podem ser influenciados por outros factores fora do seu controlo. Lembre-se sempre de que o desempenho passado não é indicativo de resultados futuros.

Perguntas mais frequentes

Pode um principiante negociar futuros?

Sim, mas os principiantes devem proceder com cautela. Comece com um plano claro, utilize o tamanho de contrato mais pequeno disponível e limite a alavancagem. Muitas bolsas oferecem ambientes de demonstração ou testnet onde você pode praticar a colocação de uma posição longa ou curta, definindo ordens de stop-loss e entendendo como funcionam a margem inicial, a margem de manutenção e as chamadas de margem. Comece com um ou dois produtos de futuros altamente líquidos, como BTC ou ETH perpétuos, e mantenha seu investimento inicial pequeno em relação ao patrimônio da conta. Trate o período inicial como educação - estude a análise técnica, analise fontes confiáveis e acompanhe seus resultados para garantir que seu processo seja robusto antes de escalar.

O que é a regra 80% na negociação de futuros?

A “regra 80%” é uma heurística de negociação popularizada nas comunidades tradicionais de futuros e futuros de índices. Uma interpretação afirma que, se o preço entrar numa área de valor do dia anterior (frequentemente definida como onde ocorreu 70% do volume do dia anterior), existe uma elevada probabilidade - frequentemente citada como cerca de 80% - de o preço passar para o outro lado dessa área de valor durante o dia de negociação atual. Não se trata de uma garantia. Nas criptomoedas, os operadores adaptam por vezes este conceito aos mercados 24/7, definindo áreas de valor personalizadas com base em blocos de tempo ou perfis de volume. Como acontece com qualquer regra de negociação, valide-a com seu próprio mergulho profundo e backtests; o desempenho passado não é um preditor de resultados futuros e outros fatores, como notícias, liquidez e volatilidade, podem afetar os resultados.

Posso negociar futuros durante o dia com $100 dólares?

É tecnicamente possível em algumas trocas de criptografia que oferecem tamanho de contrato muito pequeno ou alta alavancagem, mas não é aconselhável para a maioria dos comerciantes. Com o $100, mesmo movimentos modestos de preços podem causar uma queda rápida da conta e desencadear uma chamada de margem ou liquidação, especialmente durante períodos de volatilidade do mercado. As taxas de transação e a derrapagem também podem consumir uma grande parte das pequenas contas. Se optar por tentar, considere micro ou nano contratos e uma alavancagem mínima, e utilize ferramentas de gestão de risco rigorosas. No entanto, muitos investidores beneficiam do facto de pouparem primeiro fundos adicionais para poderem suportar as oscilações normais de preços sem arriscarem uma liquidação imediata.

Quais são os futuros mais fáceis de negociar para principiantes?

Muitos iniciantes começam com futuros perpétuos BTC ou ETH altamente líquidos porque a liquidez profunda geralmente produz melhores preenchimentos e execução mais previsível. Esses mercados geralmente têm recursos educacionais abundantes, spreads mais apertados e documentação mais clara para requisitos de margem. Outra opção é usar contratos de tamanho micro - semelhantes ao micro E-mini no mercado de ações - para que seu valor nocional permaneça gerenciável em relação ao patrimônio da sua conta. Independentemente do instrumento, dê prioridade à liquidez, a regras simples de estratégia de negociação e a uma alavancagem conservadora enquanto aprende.