Стратегии торговли фьючерсами: Полное руководство для криптовалютных и биткоин-бирж

Торговля фьючерсными стратегиями на современных криптобиржах и биткоин-биржах сочетает в себе скорость рынков цифровых активов и структуру традиционных деривативов. Независимо от того, на что вы ориентируетесь - на фьючерсы биткоина, индексные контракты e mini s p, микроконтракты e mini, фьючерсный контракт на сырую нефть или фьючерсный контракт на кукурузу, - основные принципы надежного плана торговли фьючерсами остаются неизменными: определите конкретную торговую стратегию, дисциплинированно управляйте рисками и согласуйте свои торговые цели с допустимым риском и стилем торговли. В данном руководстве рассматриваются вопросы о том, как начать торговать фьючерсами, как выбрать платформу для торговли фьючерсами и как составить стратегию торговли фьючерсами, адаптированную к рыночным тенденциям, волатильности рынка и различным срокам истечения.

Поскольку финансовые инструменты с кредитным плечом усиливают движение цен, торговля фьючерсами сопряжена со значительными рисками. Продуманная фьючерсная стратегия определяет правила входа и выхода, размещение цели прибыли, размер позиции и способы управления рисками при скачках волатильности, ограничении диапазона рынка и внезапных изменениях общего направления рынка. На ведущих криптовалютных биржах, таких как Binance Futures, Bybit, OKX, Kraken Futures, BitMEX, Deribit и на регулируемых площадках для биткоин-фьючерсов, таких как CME, трейдеры получают доступ к большому объему торгов, широкому списку финансовых инструментов, множеству базовых активов и передовым инструментам управления рисками, которые могут помочь как опытным трейдерам, так и тем, кто только начинает торговать деривативами.

Что такое фьючерсный контракт и почему он имеет значение для криптовалют

Фьючерсный контракт - это стандартизированное соглашение о покупке или продаже базового актива по заранее установленной цене на будущую дату. Базовым активом может быть биткоин, эфир, другие криптоактивы, индексы акций, такие как e-mini S&P, сырьевые товары, такие как сырая нефть или кукуруза, или даже процентные ставки. Стоимость контракта, размер тика и маржинальные требования определяются биржей, осуществляющей клиринг продукта. На криптовалютных рынках бессрочные своп-контракты похожи на фьючерсы, но не имеют фиксированной даты истечения и используют ставки финансирования для привязки цены к цене базового актива. Традиционные биткоин-фьючерсы, котирующиеся на CME, имеют разные даты истечения и погашаются наличными, в то время как бессрочные контракты на криптобиржах погашаются непрерывно и требуют активного управления рисками, чтобы избежать маржинальных требований.

Торговля фьючерсами дает возможность трейдерам с небольшим капиталом влиять на рост цен на активы или их возможное падение, но это влияние распространяется в обе стороны. Если трейдер ожидает роста цен, он может заключить длинную фьючерсную сделку; если трейдер считает, что цена базового актива упадет, он может открыть короткую фьючерсную позицию. Прибыль или убытки трейдера зависят от разницы цен между входом и выходом и увеличиваются за счет кредитного плеча. Поскольку колебания цен на волатильных фьючерсных рынках могут быть резкими, использование продуманного торгового плана имеет решающее значение для управления рисками и транзакционными издержками при одновременном повышении эффективности торговли в течение ряда сделок.

Зачем торговать фьючерсами на криптовалютных и биткоин-биржах

Криптобиржи и биткоин-биржи превратились в высоколиквидные площадки с функциями институционального уровня для торговли фьючерсами:

• Объем торгов и ликвидность: Глубокие книги заявок на такие пары, как BTC/USDT, BTC/USD, ETH/USDT, и контракты с маржинальными монетами помогают ограничить проскальзывание для активных стратегий и прорывных торговых систем.
• Богатое меню инструментов: Помимо фьючерсов на биткоин и эфир, некоторые платформы предлагают фьючерсы на альткоины, отраслевые индексы и продукты, привязанные к волатильности, что позволяет диверсифицировать торговые цели и работать с различными классами активов.
• Расширенные типы ордеров и инструменты управления рисками: Стоп-маркет, стоп-лимит, трейлинг-стоп, уменьшение только и пост только настройки упрощают входы и выходы, защищая позиции от неблагоприятных движений рынка.
• Несколько вариантов обеспечения: Контракты с маржой в долларах США или USDT обеспечивают стабильный и простой учет; контракты с маржой в монетах добавляют потенциальный базисный эффект, связанный с криптовалютой, используемой в качестве маржи.
• API и интеграции: Многие платформы для торговли фьючерсами подключаются к TradingView, REST/WebSocket API и терминалам сторонних производителей, что упрощает бэктестирование торговой стратегии и автоматизацию исполнения.
• Безопасность и прозрачность: Ведущие платформы уделяют особое внимание холодному хранению, подтверждению резервов и надежным механизмам управления рисками; регулируемые продукты, такие как биткоин-фьючерсы CME, находятся под юрисдикцией CFTC и предлагают особые гарантии и налоговые режимы.

Независимо от того, переходите ли вы от торговли акциями на фондовом рынке или начинаете работать непосредственно с криптовалютами, хорошо подобранная торговая платформа и четкая структура фьючерсного торгового счета могут облегчить начало торговли и ответственное масштабирование.

Построение плана торговли фьючерсами

План торговли фьючерсами устанавливает повторяющийся процесс, позволяющий ориентироваться в рыночных условиях. Он разъясняет, как вы будете определять торговые возможности, какую фьючерсную стратегию будете использовать и какие шаги предпримете для управления рисками при быстром движении рынков.

• Определите цели торговли: Стремитесь ли вы к стабильному доходу, абсолютной доходности или хеджированию рыночных рисков? Увяжите свои цели с измеримыми показателями, такими как максимальная просадка, коэффициент выигрыша и R-многократность.
• Подберите стратегию в соответствии с допустимым риском и стилем торговли: Например, скальперы ориентируются на краткосрочные колебания цен, в то время как свинг-трейдеры могут использовать многодневные рыночные тренды. Торговля по тренду и на прорыв обычно подходит для волатильных фьючерсных рынков, а торговля по среднему значению - для рынков с ограниченным диапазоном.
• Определите критерии входа и выхода: Определите точные технические индикаторы, ценовые уровни или сигналы книги заявок, которые подтверждают сделку, и установите целевой уровень прибыли и стоп, прежде чем нажать кнопку покупки или продажи.
• Правила определения размера позиции: Определите размер каждой сделки на основе волатильности и фиксированного процента риска счета (например, 0,5%-1% на сделку), учитывая стоимость контракта и тиковый риск.
• Управление рисками: Определите лимиты риска на торговый день и на неделю, чтобы избежать каскадных убытков и маржинальных требований, и заранее спланируйте, как реагировать на проскальзывания, разрывы, изменения финансирования и внезапные скачки в торговле производными инструментами.
• Анализируйте и повторяйте: Отслеживайте в журнале результаты торговли, стоимость сделок и количество ошибок, а затем уточняйте правила, чтобы повысить ожидаемую доходность, сохраняя при этом разумное управление рисками.

Основные стратегии торговли фьючерсами, которые работают в криптовалюте

Ниже представлены широко распространенные стратегии торговли фьючерсами, адаптированные для криптовалютных и биткоин-бирж. Каждая из них включает в себя описание того, как она подходит для фьючерсного рынка, логику входов и выходов, а также способы управления рисками в различных рыночных условиях.

1. Следование за трендом

Следование за трендом направлено на то, чтобы соответствовать общему направлению рынка. При устойчивом бычьем движении с ростом цен на активы трейдер покупает откаты в рамках сильного восходящего тренда; когда направление рынка меняется на более низкое, трейдер продает ралли. Постоянная волатильность рынка криптовалют делает следование тренду привлекательным, поскольку сильные импульсы могут привести к резкому движению цены.

• Инструменты: Скользящие средние, каналы Дончиана, средний индекс направленности (ADX) или последовательности "выше-выше-ниже" только по цене.
• Вход: Для торговли длинными фьючерсами входите в рынок, когда цена прорывается выше недавнего максимума свинга или границы канала, подтверждая возобновление тренда.
• Выход: Используйте трейлинг-стоп ниже минимума колебаний или скользящей средней; установите начальную цель по прибыли, кратную начальному риску.
• Управление рисками: Сокращайте кредитное плечо во время "отбивки"; расширяйте стопы в режимах высокой волатильности, чтобы избежать шума; ограничивайте общий объем фьючерсных позиций заранее установленным бюджетом риска.

Пример: На фьючерсе на биткоин трейдер считает, что цена базового актива продолжит рост после консолидации. Они покупают прорыв с заранее установленным стопом ниже уровня консолидации и масштабируют по целям прибыли 2R и 3R.

2. Торговля на прорывах

Торговля на прорывах сосредоточена на выходе цены из диапазона или четко определенной модели. Криптовалюты часто чередуют спокойное сжатие и взрывное расширение, что делает пробойные сетапы ключевым компонентом лучшей стратегии торговли фьючерсами для многих трейдеров.

• Инструменты: Узкие полосы Боллинджера, каналы Кельтнера, детекторы сжатия, VWAP со стандартными отклонениями, привязанные уровни VWAP и узлы большого объема на профиле объема.
• Вход: Срабатывание при закрытии свечи выше сопротивления или ниже поддержки; учитывайте буфер для уменьшения ложных прорывов.
• Выход: Цель прибыли на измеренном движении высоты диапазона; стоп внутри пробитого уровня или динамический стоп на основе ATR.
• Управление рисками: Остерегайтесь рынков, ограниченных диапазоном, на которых возникают фейковые провалы; используйте для фильтрации подтверждение от объема торгов и потока ордеров.

3. Покупка на откате и продажа на ралли

Вместо того чтобы гнаться за прорывом, некоторые трейдеры ждут отката к скользящей средней, предыдущему уровню прорыва или зоне справедливой стоимости, например VWAP. Это может улучшить соотношение вознаграждения к риску за счет входа ближе к уровню, на котором виден спрос или предложение.

• Вход: Покупайте первый более высокий минимум после прорыва в восходящем тренде; продавайте первый более низкий максимум в нисходящем тренде.
• Выход: Частичный тейк-профит на предыдущем максимуме или минимуме; остаток оставляем для продолжения тренда.
• Управление рисками: Избегайте торговли против сильных новостных импульсов; следите за тем, чтобы откат происходил на небольшом объеме, чтобы не попасть в настоящий разворот.

4. Средняя реверсия на рынках, ограниченных диапазоном

Криптовалюты не имеют постоянных трендов. Когда цена колеблется в пределах диапазона, стратегии средней реверсии могут собирать урожай краткосрочных колебаний цены, затухая на экстремумах вблизи границ диапазона.

• Инструменты: Дивергенции RSI, стохастик, z-score цены относительно скользящей средней, область значений профиля объема.
• Вход: Продавайте вблизи сопротивления верхнего диапазона, когда импульс остановится; покупайте вблизи поддержки нижнего диапазона при появлении признаков поглощения.
• Выход: Цель - середина диапазона или противоположная граница; стопы за крайними границами диапазона для сдерживания риска.
• Управление рисками: Если происходит настоящий прорыв, быстро выходите из убытков; избегайте среднего возврата на сессиях, насыщенных новостями, с повышенной волатильностью рынка.

5. Спрэдовая торговля

Торговля спредами сосредоточена на разнице цен между связанными активами или разными сроками истечения одного и того же продукта. Спреды позволяют снизить прямую подверженность риску на рынке, одновременно ориентируясь на относительную стоимость.

• Календарные спреды: Длинный фьючерсный контракт на биткоин в одном месяце и короткий в другом, что позволяет выразить свое мнение о кривой, снижая при этом направленный риск. В сырьевом секторе календарный спрэд на фьючерсы на сырую нефть может выиграть от сезонности работы нефтеперерабатывающих заводов или изменения запасов.
• Межрыночные спреды: Торгуйте корреляцией, покупая фьючерсы на биткоин и продавая фьючерсы на индекс альткоина, или сочетая криптовалюты с традиционными финансовыми инструментами, если они доступны на одной площадке.
• Базисные и фондирующие сделки: В бессрочных свопах ставки фондирования создают динамику переноса; опытные трейдеры могут заключать длинные спотовые и короткие бессрочные сделки, стремясь получить доход от фондирования и одновременно хеджируя ценовой риск.
• Управление рисками: Спреды могут резко сужаться или расширяться; следите за подразумеваемым переносом, финансированием и ликвидностью; учитывайте транзакционные издержки, поскольку две ноги удваивают комиссии и проскальзывание.

6. Прорыв волатильности с помощью ATR Размер позиции

Стратегия прорыва волатильности, основанная на правилах, может адаптироваться к меняющимся рыночным условиям и помогает стандартизировать план торговли фьючерсами.

• Вход: Покупайте, когда цена превышает вчерашний максимум на долю ATR; продавайте коротко, когда цена падает ниже вчерашнего минимума на долю ATR.
• Размер позиции: Рискните фиксированной суммой долларов за сделку и разделите ее на расстояние стопа на основе ATR для определения контрактов.
• Выход: Установите стоп на уровне, кратном ATR; масштабируйте в 1,5-2,5 раза больше первоначального риска в зависимости от режима волатильности.
• Применимость: Работает с фьючерсами на биткоин, фьючерсами на эфир и индексными фьючерсами, такими как контракты e mini s p или micro e mini; также может быть перенесен на кукурузу и сырую нефть, хотя фундаментальные факторы отличаются.

7. Зажигание моментума с подтверждением объема

Ищите синхронный импульс в смежных активах и таймфреймах. Для криптовалют импульс фьючерсов на биткоин с растущим объемом торгов и одновременный прорыв коррелирующих фьючерсов на альткоины может сигнализировать о продолжительном продолжении.

• Триггер: Сильная свеча, закрывающаяся вблизи максимума, с объемом выше среднего и поддерживающим дисбалансом книги заявок.
• Вход и выход: Входите на закрытии или небольшом откате; снижайте экспозицию по мере ослабления импульса; защищайте прибыль с помощью трейлинг-стопа.
• Управление рисками: Если импульс быстро сходит на нет, выходите без колебаний; не ослабляйте силу, пока не наступит явное истощение.

8. Новости и игры, основанные на событиях

Такие события, как утверждение ETF, выход на биржу, публикация макроэкономических данных или обновление протоколов, могут создать отличные торговые возможности. Однако торговля, ориентированная на события, требует быстрого исполнения и отличной дисциплины.

• Подготовка: Используйте календарь и предопределенные сценарии действий для общих событий; предварительно рассчитайте стоимость контракта и наихудшее отставание от графика.
• Исполнение: Уменьшите кредитное плечо во время объявления, дайте первому импульсу улечься, а затем примите участие в первой чистой структуре.
• Риск: Новостные шоки могут привести к маржин-коллам; используйте меньшие размеры и твердые стопы; если спреды расширяются, отойдите в сторону.

Примеры на различных фьючерсных рынках

Хотя эта категория посвящена криптовалютным биржам и биткоин-биржам, понимание поведения на разных рынках развивает интуицию и улучшает общее исполнение.

• Фьючерсы на биткоин: Прорыв через многонедельный диапазон с ростом открытого интереса и положительной динамикой фондирования может поддержать длинную позицию по тренду со стопом ATR и поэтапными тейк-профитами.
• E-mini S&P и микро контракты e mini: При устойчивом восходящем тренде покупайте откаты к растущей 20-периодной скользящей средней; микроконтракт позволяет детализировать размер для нового счета.
• Фьючерсный контракт на сырую нефть: следование тренду в сочетании с данными о запасах и заголовками ОПЕК помогает определить контекст прорывов и откатов.
• Фьючерсный контракт на кукурузу: сезонные тенденции и отчеты о ходе посадки могут изменить направление движения цен; спреды по годам урожая выражают мнения, сдерживая прямой риск.

Выбор платформы для торговли фьючерсами

Правильно выбранная платформа для торговли фьючерсами поддерживает вашу конкретную торговую стратегию и процесс управления рисками:

• Исполнение и инструменты: Торговля в один клик, брекет-ордера, ордера "айсберг" и условные ордера упрощают вход и выход. Интеграция с TradingView или собственным пакетом для построения графиков помогает применять технические индикаторы.
• Механизм и настройки рисков: Режимы кросс-маржи и изолированной маржи, видимость автоделевериджа и лимиты позиций необходимы для управления рисками по финансовым инструментам с заемным капиталом.
• Гибкость обеспечения: Возможность размещать залог в USD, USDT, USDC, BTC или ETH, чтобы соответствовать вашему балансу и снизить трения при конвертации.
• Комиссионные и транзакционные издержки: Уровни комиссии мейкер-тейкера и возвраты влияют на прибыльность высокочастотных стратегий; механика ставок фондирования имеет значение для бессрочных контрактов.
• Ликвидность и стабильность: Большой объем торгов снижает проскальзывание; стабильная работа во время волатильности обязательна для торговли на прорывах и следования за трендом.
• Безопасность и соблюдение требований: KYC/AML, подтверждение резервов, холодное хранение и страховые фонды помогают снизить риск контрагента. Для регулируемого риска рассмотрите фьючерсы на биткоин на CME через брокерский счет.

Управление рисками при торговле фьючерсами

Управление рисками является центральным элементом любого плана торговли фьючерсами. Даже самая лучшая стратегия торговли фьючерсами может потерпеть неудачу без жесткого контроля над рисками и просадками.

• Размер позиции: определяйте размер в зависимости от волатильности и капитала счета; сохраняйте небольшой риск на сделку, чтобы выдержать череду убытков.
• Дисциплина кредитного плеча: Используйте минимальное кредитное плечо, которое еще соответствует вашим целям; уменьшайте кредитное плечо при резком повышении волатильности рынка.
• Размещение и корректировка стопов: Размещайте стопы там, где ваш торговый тезис оказывается несостоятельным, а не на произвольных круглых числах; выставляйте стопы по мере того, как цена движется в вашу пользу.
• Лимиты портфеля: Ограничьте общий риск по коррелированным фьючерсным позициям и связанным с ними активам; избегайте объединения одной и той же направленной ставки в нескольких продуктах.
• Ежедневные и еженедельные ограничения убытков: Если ваши убытки превышают заранее установленный порог за торговый день, остановите торговлю и пересмотрите ситуацию; то же самое относится и к еженедельным ограничениям.
• Операционный контроль: Дважды проверьте типы ордеров, множители контрактов и режим маржи; потренируйтесь на тестовых сетях, если они доступны, прежде чем начать торговать вживую.

Пошаговый шаблон фьючерсной стратегии

Используйте этот образец, чтобы воплотить свои идеи в структурированный план торговли фьючерсами, который можно адаптировать к фьючерсам на биткоин или другим продуктам.

• Сканирование рынка: Определите инструменты с чистой структурой и достаточным объемом торгов. Для криптовалют начните с BTC и ETH, а затем расширяйтесь.
• Выравнивание предубеждений: Определите вероятное общее направление рынка, используя анализ нескольких таймфреймов и ключевые уровни (максимум/минимум предыдущего дня, недельное открытие, VWAP).
• Определения настроек: Выберите один или два основных сетапа, например, прорыв волатильности и вход на откате, чтобы избежать разрастания стратегии.
• Правила входа: Прописывайте точные триггеры, включая технические индикаторы, условия закрытия или сигналы из книги заявок. Потребуйте, чтобы "слияние" фильтровало низкокачественные сигналы.
• Логика стопов и целей прибыли: Соедините начальные стопы с логическими точками аннулирования; используйте цели, основанные на измерении движения или волатильности; разрешите частичные выходы, чтобы зафиксировать прибыль.
• Управление торговлей: Определите, когда следует входить или выходить из сделки; избегайте усреднения проигравших; рассмотрите возможность использования ордеров "только на уменьшение", чтобы предотвратить случайные перевороты позиций.
• Цикл анализа: После каждой сессии отмечайте ошибки, проскальзывания и соответствие вашей стратегии рыночным условиям дня; дорабатывайте входы, выходы и фильтры соответствующим образом.

Бэктестирование и оптимизация без перебора

Бэктестирование помогает проверить конкретную торговую стратегию, прежде чем рисковать реальным капиталом. Сочетайте количественные проверки с усмотрением трейдера, чтобы снизить вероятность перебора.

• Чистые данные и реалистичные предположения: Включите платежи по финансированию, комиссии и разумное проскальзывание; для традиционных площадок - биржевые и клиринговые сборы.
• Методы "прохода вперед": Разделите данные на периоды в выборке и вне выборки; используйте скользящее окно для проверки устойчивости к различным рыночным условиям.
• Показатели риска: Отслеживайте максимальную просадку, средний выигрыш/проигрыш, ожидание, коэффициент прибыли, а также метрику с поправкой на волатильность, например Sharpe или Sortino.
• Разумность параметров: Отдавайте предпочтение простым, стабильным параметрам, а не хрупким, гипер-оптимизированным настройкам; если крошечное изменение сломает край, он может оказаться не надежным.
• Живой пилот: Начните торговать фьючерсами с небольшими размерами и микро- и мини-контрактами или меньшими размерами криптоконтрактов, чтобы проверить качество исполнения и влияние ликвидности.

Практические сценарии: Входы, выходы и управление торговлей

Чтобы закрепить идеи, ниже приведены сокращенные сценарии, иллюстрирующие входы и выходы на различных рынках.

• Прорыв волатильности биткоина: Цена сжимается в течение трех дней с падающим ATR. На четвертый день цена прорывается выше максимума диапазона при резком увеличении объема торгов. Заключите длинную фьючерсную сделку со стопом внутри диапазона и масштабированием на уровне 1,5R и 3R. Если цена вернется в предыдущий диапазон, выходите из сделки раньше, чтобы не превратить победителя в проигравшего.
• Трендовый день E-mini S&P: Рынок растет и держится выше диапазона открытия. Входите в откаты до VWAP с жесткими стопами; заканчивайте торговый день во флэте, чтобы избежать ночного риска.
• Откат сырой нефти: После сильного движения, спровоцированного сюрпризами в виде запасов, ищите откат на две ноги к растущей 20-дневной скользящей средней и поворачивайте в тренд с ATR-стопом.
• Календарный спрэд в биткоине: трейдер ожидает, что премия за первый месяц будет снижена по сравнению с более поздним месяцем. Длинные отложенные и короткие передние; цель - средняя разница в цене при строгом контроле риска.

От акций до криптовалютных фьючерсов

Многие трейдеры приходят из торговли акциями и индексными ETF. Хотя логика ценового действия и рыночных тенденций остается актуальной, торговля фьючерсами предполагает использование кредитного плеча, различные размеры тиков и разные механизмы риска. Акции проводят расчеты T+2 и по умолчанию не имеют кредитного плеча, в то время как фьючерсы позволяют эффективно использовать капитал на фондовом рынке, в биткоине и других классах активов за счет большего риска. Если вы уже работаете с учебником e mini s p playbook, вы можете перенести аналогичную схему на биткоин-фьючерсы, скорректировав риск с учетом более высокой волатильности и круглосуточных торговых часов.

Затраты, отставание и качество выполнения

Игнорирование транзакционных издержек может превратить хорошую стратегию в безубыточную систему. На некоторых платформах производители получают скидки, в то время как берущие платят более высокую комиссию и испытывают влияние рынка. Используйте лимитные ордера, когда это возможно, но не позволяйте совершенству быть врагом добра; пропуск чистого входа в погоне за более низкой комиссией может сократить преимущество больше, чем сэкономить. Отслеживайте проскальзывание в сравнении с ожидаемым заполнением и выбирайте площадки с высоким временем работы во время событий, оказывающих большое влияние на рынок, чтобы избежать вынужденных выходов или маржинальных требований во время перебоев.

Психология, дисциплина и процесс

Лучшая торговля фьючерсами в равной степени связана как с дисциплиной, так и с сигналами. Письменный торговый план снижает количество импульсивных решений. Контрольные списки перед торговлей, обзоры после торговли и периодический аудит стратегии облегчают выявление отклонений от правил. Смиритесь с тем, что потери - это часть торговли фьючерсами; ваша задача - сделать их небольшими и постоянными, а победителям позволить достичь целевой прибыли. Если вы почувствуете, что вас переклинило, сделайте шаг назад, уменьшите размер сделки или возьмите паузу до конца торгового дня.

Соблюдение законодательства и налоговые аспекты

Нормативные, бухгалтерские и налоговые правила различаются в разных юрисдикциях и для разных продуктов. В США регулируемые фьючерсы могут подпадать под правило 60/40 при налогообложении. Бессрочные криптовалюты на оффшорных биржах могут иметь другие последствия. Обратитесь за советом к квалифицированным специалистам и убедитесь, что ваш счет для торговли фьючерсами настроен должным образом, с соответствующей документацией, KYC/AML и отчетностью. Правильное ведение учета способствует точному отражению платежей за финансирование, комиссий и прибыли и убытков.

Собираем все вместе

Торговля фьючерсными стратегиями на крипто- и биткоин-биржах требует баланса структуры, гибкости и управления рисками. Начинайте торговать фьючерсами с малого, выбирайте надежную торговую платформу и совершенствуйте свои правила по мере накопления опыта. Со временем вы получите преимущество благодаря четкому пониманию того, когда торговать, а когда оставаться в стороне, как определять размер позиций при изменении волатильности рынка и как оставаться в соответствии с общим направлением рынка, защищая капитал.

Часто задаваемые вопросы

Что такое правило 80% в торговле фьючерсами?

Правило 80% - это эвристика рыночного профиля, утверждающая, что если цена открывается за пределами области значений предыдущей сессии, а затем снова входит в эту область значений, то существует высокая вероятность того, что цена перейдет на противоположную сторону области значений. Трейдеры используют это правило для построения внутридневных сделок с индексными фьючерсами, фьючерсами на биткоин и другими продуктами. Это не гарантия; лучше всего она работает, когда подкреплена потоком ордеров, подтверждением объема торгов и благоприятными рыночными условиями. Управление рисками по-прежнему важно, так как неудачный поворот стоимости может быстро развернуться и вызвать срабатывание стопов, особенно на волатильных фьючерсных рынках.

Что такое правило 60/40 для фьючерсов?

В США многие регулируемые фьючерсные контракты имеют право на налоговый режим по разделу 1256, который обычно называют правилом 60/40. Согласно этому правилу, 60% чистой прибыли или убытков рассматриваются как долгосрочные, а 40% - как краткосрочные для целей налогообложения, независимо от периода владения. Такой смешанный подход может привести к снижению эффективной налоговой ставки по сравнению с классификацией чисто краткосрочных сделок. Не все деривативы или площадки подпадают под этот критерий, а криптовалютные деривативы на оффшорных биржах могут рассматриваться по-другому. Это общая информация, а не совет по налогообложению; для получения рекомендаций по вашей конкретной ситуации обратитесь к квалифицированному специалисту по налогообложению.

Что такое правило 3 5 7 в трейдинге?

Правило 3-5-7 - это неофициальное руководство по ценовому движению, согласно которому сильные направленные движения часто разворачиваются во всплесках длиной примерно в 3, 5 или 7 баров, после чего наступает пауза или откат. Трейдеры используют эту эвристику подсчета баров для определения времени входов и выходов, подтягивания стопов после короткой серии импульсных свечей или масштабирования при продолжении движения. Некоторые трейдеры также используют 3-5-7 в качестве рамки риска, например, рискуя примерно 0,3% на сделку и ограничивая дневной убыток 0,5%, а недельный - 0,7% от капитала счета. Оба варианта являются эвристикой, а не жесткими правилами; всегда проверяйте их в рамках более широкого плана торговли фьючерсами и применяйте управление рисками с учетом вашей волатильности и стиля торговли.

Что такое правило 90% в трейдинге?

Наиболее распространенной ссылкой на правило 90% является поговорка 90/90/90: примерно 90% новых трейдеров теряют около 90% своего капитала в течение первых 90 дней. Хотя это не официальная статистика, она подчеркивает важность образования, четкого торгового плана и дисциплинированного управления рисками при торговле фьючерсами. Некоторые практикующие Market Profile также упоминают высоковероятные развороты, когда цена возвращается в область значений, но эта концепция более широко известна как правило 80%. Независимо от обозначения, главный вывод заключается в том, что выживание зависит от небольшого, контролируемого риска на сделку, внимания к транзакционным издержкам и сосредоточенности на высококачественных торговых возможностях, а не на постоянной активности.